การจัดการสินทรัพย์

ปรัชญาการลงทุน

การจัดสรรสินทรัพย์เชิงกลยุทธ์อิงแนวทางจากบนลงล่างเชิงพื้นฐาน และดำเนินการในกระบวนการลงทุนที่มีวินัย โดยผสานการวิเคราะห์ความต้องการของลูกค้าและแนวโน้มเศรษฐกิจโลกอย่างเป็นระบบ อาศัยทั้งการคาดการณ์มหภาคของตนเองและการวิจัยรองจากบริษัทหลักทรัพย์ชั้นนำระดับโลก การปรับการจัดสรรสินทรัพย์เป็นระยะ (rebalancing) ช่วยให้น้ำหนักเกินหรือต่ำกว่าเชิงกลยุทธ์ชั่วคราวได้ในขณะที่คงการจัดสรรเชิงกลยุทธ์ระยะยาว

กลยุทธ์คอร์-แซทเทลไลต์
การจัดการสินทรัพย์มีลักษณะการใช้ศักยภาพการกระจายความเสี่ยงทั่วโลกอย่างเป็นระบบ บัญชีรับฝากหลักทรัพย์ของลูกค้าได้รับการปรับแบบแยกส่วนตามความชอบของลูกค้าแต่ละรายผ่านหลักทรัพย์ที่คัดเลือก ETFs กองทุนรวมชั้นนำของกลุ่ม ผลิตภัณฑ์ที่มีโครงสร้าง เป็นต้น ลูกค้าสามารถลงทุนในโมดูลรายตัว (หลักทรัพย์รายตัว ETFs กองทุนรวม ผลิตภัณฑ์ที่มีโครงสร้าง) หรือผสมโมดูลเหล่านี้ตามต้องการ ETFs เป็นการลงทุนที่น่าสนใจ โดยเฉพาะในตลาดที่พัฒนาแล้ว เนื่องจากมีกองทุนรวมที่บริหารเชิงรุกเพียงไม่กี่กองที่สามารถสร้างผลตอบแทนเหนือดัชนีอย่างสม่ำเสมอ

ด้วยการเพิ่มผลิตภัณฑ์ที่มีโครงสร้าง สามารถสร้างผลตอบแทนที่สูงขึ้นได้หากตลาดเคลื่อนไหวในแนวราบ ผลิตภัณฑ์ที่มีโครงสร้างที่คัดเลือกแล้วยังเหมาะสำหรับลดความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโอโดยไม่จำกัดศักยภาพขาขึ้นอย่างรุนแรงเมื่อราคาปรับตัวสูงขึ้น

การลงทุนในหุ้นและพันธบัตร (หลักทรัพย์รายตัว ETFs กองทุนรวม เป็นต้น) สามารถเสริมเป็นการลงทุนหลักด้วยการลงทุนทางเลือก กลุ่มสินทรัพย์ที่เลือกเป็นการลงทุนเสริม (แซทเทลไลต์) ได้แก่โดยเฉพาะ การลงทุนโครงสร้างพื้นฐาน การลงทุนอสังหาริมทรัพย์ทางอ้อม เฮดจ์ฟันด์ รวมถึงการลงทุนในไพรเวทอิควิตี้และไพรเวทเดบต์

กลยุทธ์การลงทุนที่ NPB ยึดถือมุ่งสร้างผลตอบแทนในระยะกลางที่เกินเกณฑ์มาตรฐานที่เหมาะสมด้วยความเสี่ยงที่ลดลงอย่างมีนัยสำคัญ โดยดำเนินการผ่านการควบคุมที่เข้มงวดและการติดตามการดำเนินกลยุทธ์อย่างต่อเนื่อง

พอร์ตโฟลิโอกองทุนชั้นนำของกลุ่ม

NPB Neue Privat Bank AG เสนอแก่นักลงทุนที่ต้องการลงทุนบางส่วนหรือทั้งพอร์ตโฟลิโอในกองทุนหุ้นและ/หรือพันธบัตร แทนการลงทุนโดยตรงในหุ้นและพันธบัตรรายตัว โอกาสในการลงทุนในพอร์ตโฟลิโอของกองทุนรวมที่คัดเลือกแล้ว

บนพื้นฐานของกลยุทธ์การลงทุนที่ได้รับการปรับปรุงอย่างต่อเนื่อง กองทุนรวมที่บริหารโดยผู้จัดการสินทรัพย์ชั้นนำของโลกจะถูกคัดเลือกด้วยแนวทาง ‘best-in-class’

แนวทาง ‘best-in-class’ นี้อิงจากการยอมรับว่าในปัจจุบัน แม้แต่สถาบันการธนาคารขนาดใหญ่มาก ก็ไม่สามารถสร้างผลตอบแทนเหนือค่าเฉลี่ยในทุกตลาดและทุกส่วนตลาดได้ และการคัดเลือกกองทุนอย่างอิสระมีแนวโน้มให้ผลตอบแทนที่ดีกว่า